کوین شیرز نخستین ETF ماینینگ بیت کوین (BTC) خود را در اروپا راهاندازی کرد
- توسط: ادمین پارس بیت
- زمان مطالعه: 7 دقیقه
- ساخته شده در : 31 تیر 1405 به روز شده در : 31 تیر 1405
- 10
آنچه در این مقاله میخوانید:
کوینشیرز نخستین ETF ماینینگ بیت کوین (BTC) خود را در اروپا راهاندازی کرد؛ دسترسی سرمایهگذاران به سهام ماینرها آسانتر شد
این خبر و تحلیل بر اساس گزارش و بررسی سایت Cointelegraph تهیه شده است.
شرکت مدیریت دارایی CoinShares با معرفی نخستین صندوق قابل معامله در بورس (ETF) مبتنی بر شرکتهای استخراج بیت کوین در بازار اروپا، گام مهمی در توسعه محصولات سرمایهگذاری حوزه داراییهای دیجیتال برداشت. این صندوق که با قوانین UCITS طراحی شده، به سرمایهگذاران اروپایی امکان میدهد بدون نیاز به خرید مستقیم سهام شرکتهای استخراج یا نگهداری بیت کوین، در عملکرد بزرگترین ماینرهای جهان سرمایهگذاری کنند.
این محصول جدید که در بورس Deutsche Börse Xetra آلمان با نماد MINE آغاز به کار کرده، یکی دیگر از نشانههای رشد ابزارهای مالی قانونمند مرتبط با بازار ارزهای دیجیتال در اروپا محسوب میشود؛ بازاری که طی سالهای اخیر با اجرای قوانین نظارتی، به یکی از قطبهای توسعه ETFهای کریپتویی تبدیل شده است.
🔵 کارگزاری و سکوی تبادل تخصصی OTC رمزدارایی اتریوم (ETH) در ایران »»
اتریوم (Ethereum) با نماد ETH دومین رمزدارایی بزرگ بازار ارزهای دیجیتال و یکی از مهمترین زیرساختهای بلاکچین در جهان است. اگر قصد دارید با روش خرید و فروش اتریوم (ETH) در بازار OTC، ویژگیها، کاربردها و مزایای این رمزدارایی در ایران بیشتر آشنا شوید، ادامه این مطلب را از دست ندهید.
راهاندازی نخستین ETF ماینینگ بیت کوین (BTC) CoinShares در اروپا
بر اساس اعلام CoinShares، صندوق CoinShares Bitcoin Mining UCITS ETF از روز سهشنبه معاملات خود را در بورس Xetra آغاز کرده است. این صندوق به جای سرمایهگذاری مستقیم روی بیت کوین، عملکرد مجموعهای از شرکتهای فعال در استخراج بیت کوین را دنبال میکند. صندوق مذکور از شاخص اختصاصی CoinShares Bitcoin Mining Index پیروی میکند؛ شاخصی که توسط شرکت Solactive AG مدیریت میشود و بر اساس قوانین مشخص، سهام شرکتهای استخراج بیت کوین را انتخاب و وزندهی میکند. در واقع سرمایهگذاران با خرید واحدهای این ETF، به صورت غیرمستقیم در سهام بزرگترین شرکتهای استخراج بیت کوین سرمایهگذاری میکنند؛ بدون آنکه مجبور باشند سهام هر شرکت را به صورت جداگانه خریداری کنند.
صندوق UCITS چیست و چه مزیتی دارد؟
یکی از مهمترین ویژگیهای این محصول، ساختار UCITS آن است. UCITS مخفف Undertakings for Collective Investment in Transferable Securities بوده و چارچوب قانونی اتحادیه اروپا برای صندوقهای سرمایهگذاری به شمار میرود. این استاندارد باعث میشود صندوقهای سرمایهگذاری بتوانند پس از دریافت مجوز، در بسیاری از کشورهای اروپایی به صورت یکپارچه عرضه شوند.
از مهمترین مزایای صندوقهای UCITS میتوان به موارد زیر اشاره کرد:
📍 نظارت قانونی | تحت مقررات مالی اتحادیه اروپا فعالیت میکنند. |
📍 شفافیت بالا | گزارشدهی منظم و افشای اطلاعات الزامی است. |
📍 مدیریت ریسک | محدودیتهایی برای تمرکز سرمایه و ریسک سرمایهگذاری دارند. |
📍 دسترسی گسترده | امکان عرضه در کشورهای مختلف اروپایی وجود دارد. |
📍 مناسب سرمایهگذاران نهادی | بسیاری از صندوقهای سرمایهگذاری و مؤسسات مالی تنها مجاز به سرمایهگذاری در صندوقهای UCITS هستند. |
به همین دلیل معرفی این ETF میتواند توجه سرمایهگذاران نهادی بیشتری را به صنعت استخراج بیت کوین جلب کند.
این ETF چگونه عمل میکند؟
برخلاف ETFهای اسپات بیت کوین که قیمت خود بیت کوین را دنبال میکنند، صندوق جدید CoinShares عملکرد شرکتهای استخراج بیت کوین را منعکس میکند. این صندوق از نوع Physical Replication است؛ یعنی ترکیب داراییهای آن تا حد امکان مطابق با شاخص مرجع تشکیل میشود. همچنین ترکیب سهام این صندوق هر سه ماه یکبار بازبینی و متعادلسازی میشود تا تغییرات صنعت استخراج بیت کوین در آن لحاظ شود. CoinShares اعلام کرده نسبت هزینه سالانه (Total Expense Ratio) این صندوق 0.65 درصد است؛ رقمی که برای ETFهای تخصصی این حوزه رقابتی محسوب میشود.
آغاز معاملات با نماد MINE
این صندوق با نماد MINE در بورس آلمان معامله میشود.
در نخستین روز معاملات، هر واحد ETF با قیمت حدود 19.50 یورو معامله شد. دادههای اولیه بازار نشان میدهد حجم معاملات ابتدایی هنوز محدود بوده، اما انتظار میرود با افزایش آشنایی سرمایهگذاران اروپایی با این محصول، نقدشوندگی آن نیز رشد کند. CoinShares پیشتر نیز ETF ماینینگ بیت کوین خود را با نماد WGMI در بازار ایالات متحده عرضه کرده بود که اکنون صدها میلیون دلار دارایی تحت مدیریت دارد. عرضه نسخه اروپایی این صندوق را میتوان گسترش طبیعی فعالیتهای بینالمللی این شرکت دانست.
چرا سهام شرکتهای استخراج بیت کوین (BTC) اهمیت پیدا کردهاند؟
در سالهای اخیر شرکتهای استخراج بیت کوین تنها به استخراج این رمزارز محدود نماندهاند و بسیاری از آنها فعالیت خود را به حوزههای جدیدی مانند مراکز داده، رایانش ابری و زیرساختهای هوش مصنوعی گسترش دادهاند. این شرکتها معمولاً به منابع برق پرظرفیت، سیستمهای خنککننده صنعتی، زمینهای وسیع و زیرساختهای شبکه دسترسی دارند؛ ویژگیهایی که آنها را به گزینهای مناسب برای میزبانی پردازشهای هوش مصنوعی تبدیل کرده است. پس از هاوینگ بیت کوین و کاهش پاداش استخراج، بسیاری از ماینرها تلاش کردهاند با اجاره ظرفیت مراکز داده و ارائه خدمات پردازشی به شرکتهای فناوری، درآمدهای متنوعتری ایجاد کنند. به همین دلیل ارزش سهام برخی از شرکتهای استخراج دیگر تنها به قیمت بیت کوین وابسته نیست و قراردادهای حوزه هوش مصنوعی نیز میتوانند بر عملکرد مالی آنها اثرگذار باشند.
🔵 کارگزاری و سکوی تبادل تخصصی OTC رمزدارایی تتر گلد (XAUT) در ایران »»
تتر گلد (XAUT) یکی از شناختهشدهترین داراییهای توکنیزهشده بازار ارزهای دیجیتال است که هر واحد آن با پشتوانه یک اونس طلای فیزیکی منتشر میشود. این رمزدارایی با ترکیب ارزش ذاتی طلا و مزایای فناوری بلاکچین، امکان سرمایهگذاری، انتقال و نگهداری طلا را بهصورت دیجیتال فراهم میکند. اگر قصد دارید با روش خرید و فروش تتر گلد (XAUT) در بازار OTC، نحوه عملکرد، مزایا، کاربردها و نکات مهم این دارایی دیجیتال با پشتوانه طلا در ایران بیشتر آشنا شوید، ادامه این مطلب را از دست ندهید.
تفاوت ETF ماینینگ با ETF اسپات بیت کوین (BTC)
بسیاری از سرمایهگذاران این دو نوع صندوق را با یکدیگر اشتباه میگیرند، در حالی که تفاوتهای مهمی میان آنها وجود دارد.
ETF ماینینگ بیت کوین | ETF اسپات بیت کوین |
روی سهام شرکتهای استخراج سرمایهگذاری میکند. | مستقیماً بیت کوین نگهداری میکند. |
عملکرد آن به سودآوری ماینرها وابسته است. | مستقیماً از قیمت بیت کوین تأثیر میگیرد. |
تحت تأثیر هزینه برق، تجهیزات و مدیریت شرکتها قرار دارد. | تنها از نوسانات قیمت بیت کوین اثر میپذیرد. |
امکان بهرهمندی از رشد کسبوکارهای هوش مصنوعی ماینرها را نیز دارد. | صرفاً بازتابدهنده قیمت بیت کوین است. |
اهمیت عرضه این ETF برای بازار اروپا
راهاندازی ETF جدید CoinShares نشان میدهد بازار سرمایه اروپا به سمت توسعه محصولات تخصصیتر مرتبط با داراییهای دیجیتال حرکت میکند. در سالهای گذشته تمرکز اصلی بازار روی ETFهای اسپات بیت کوین و اتریوم بود، اما اکنون سرمایهگذاران به ابزارهایی دسترسی پیدا میکنند که میتوانند روی بخشهای مختلف اکوسیستم بلاکچین، از جمله شرکتهای استخراج، سرمایهگذاری کنند. چنین محصولاتی همچنین میتوانند مسیر ورود سرمایههای نهادی به صنعت ماینینگ را هموارتر کنند؛ زیرا بسیاری از مؤسسات مالی ترجیح میدهند از طریق صندوقهای قانونمند و تحت نظارت وارد این بازار شوند.
ETF چیست؟
ETF یا Exchange Traded Fund به معنای صندوق قابل معامله در بورس است. این ابزار مالی مجموعهای از داراییها مانند سهام، طلا، اوراق بهادار یا حتی بیت کوین را در قالب یک صندوق نگهداری میکند و واحدهای آن مانند سهام، در ساعات معاملات بورس خرید و فروش میشود.
سرمایهگذاران با خرید واحدهای یک ETF، به جای خرید مستقیم داراییهای مختلف، بهصورت غیرمستقیم در سبدی از آنها سرمایهگذاری میکنند. این ویژگی باعث افزایش تنوع سرمایهگذاری، کاهش ریسک ناشی از تمرکز روی یک دارایی و سادهتر شدن فرآیند سرمایهگذاری میشود
خرید و فروش آسان | مانند سهام در بورس معامله میشود. |
تنوع سرمایهگذاری | شامل مجموعهای از داراییها در یک صندوق است. |
شفافیت | اطلاعات داراییها و عملکرد صندوق بهصورت منظم منتشر میشود. |
هزینه کمتر | معمولاً کارمزد مدیریت پایینتری نسبت به بسیاری از صندوقهای سنتی دارد. |
نقدشوندگی بالا | امکان خرید و فروش سریع در زمان باز بودن بازار وجود دارد. |
ETF بیت کوین (BTC) چیست؟
ETF بیت کوین نوعی صندوق قابل معامله در بورس است که عملکرد آن به بازار بیت کوین وابسته است. برخی از این صندوقها مستقیماً بیت کوین نگهداری میکنند (ETF اسپات) و برخی دیگر روی سهام شرکتهای استخراج بیت کوین یا قراردادهای آتی سرمایهگذاری میکنند. به همین دلیل سرمایهگذاران میتوانند بدون نیاز به خرید و نگهداری مستقیم بیت کوین، از طریق بازارهای مالی در این حوزه سرمایهگذاری کنند.
آینده ETFهای تخصصی کریپتو
کارشناسان معتقدند با گسترش قوانین شفاف در بازار اروپا، احتمال عرضه ETFهای بیشتری با تمرکز بر بخشهای مختلف صنعت داراییهای دیجیتال وجود دارد. صندوقهای مرتبط با زیرساخت بلاکچین، شرکتهای فعال در هوش مصنوعی، استیکینگ، توکنسازی داراییها و ارائهدهندگان خدمات رمزارزی از جمله گزینههایی هستند که میتوانند در سالهای آینده به بازار سرمایه اروپا راه پیدا کنند.
در چنین شرایطی، ETFهای تخصصی میتوانند به سرمایهگذاران امکان دهند بدون نیاز به مدیریت مستقیم داراییهای دیجیتال، از رشد بخشهای مختلف این صنعت بهرهمند شوند.
جمعبندی
عرضه نخستین CoinShares Bitcoin Mining UCITS ETF را میتوان یکی از مهمترین گامهای اخیر در توسعه ابزارهای مالی مبتنی بر صنعت استخراج بیت کوین در اروپا دانست. این صندوق با فراهم کردن امکان سرمایهگذاری قانونمند روی سهام شرکتهای استخراج، دسترسی سرمایهگذاران به این بخش از بازار را سادهتر کرده است. از سوی دیگر، با توجه به حرکت بسیاری از ماینرها به سمت توسعه مراکز داده و خدمات هوش مصنوعی، این ETF میتواند علاوه بر صنعت استخراج، از روند رشد زیرساختهای دیجیتال نیز تأثیر بپذیرد؛ موضوعی که احتمالاً در سالهای آینده توجه سرمایهگذاران بیشتری را به خود جلب خواهد کرد.
کلیه محتواها، تحلیلها و اخبار منتشر شده در این وبسایت صرفاً جنبه اطلاعرسانی و آموزشی دارند و وبسایت پارس بیت هیچگونه مسئولیت، توصیه، ترویج یا تشویق به خرید، فروش، سرمایهگذاری یا استفاده از محصولات و خدمات مرتبط با مطالب مذکور ندارد. استفاده از اطلاعات ارائه شده بر عهده کاربر است و پارس بیت هیچ تضمینی در خصوص ، کامل بودن یا نتایج ناشی از استفاده آن ارائه نمیدهد.
